ایران ریبیت » مقالات » معاملات مارجین چیست؟ + روش مدیریت معاملات مارجین

معاملات مارجین چیست؟ + روش مدیریت معاملات مارجین

تصور کنید می‌خواهید خانه‌ای بخرید اما پول کافی ندارید. بانک به شما وام می‌دهد و شما با پرداخت بخشی از مبلغ، صاحب خانه می‌شوید. در بازارهای مالی هم همین اتفاق می‌افتد. با استفاده از معاملات مارجین، شما می‌توانید با پرداخت بخشی از مبلغ مورد نیاز، وارد معاملات بزرگ‌تری شوید. اما این داستان جذاب، پیچیدگی‌های خاص خود را دارد که در ادامه به طور کامل بررسی خواهیم کرد.

معاملات مارجین چیست
5/5 – (1 امتیاز)
5/5 – (1 امتیاز)

معاملات مارجین چیست؟

معاملات مارجین(Margin trading) در بازارهای مالی به این معناست که بروکرها برای تامین سرمایه تریدرها، مبلغی به‌صورت وام در اختیار معامله‌گران قرار می‌دهند یا به‌عبارت دیگر، امکان معامله بر اساس اهرم مالی را برای آن‌ها فراهم می‌کنند.

بروکرها این قابلیت را به دلیل تقاضای معامله‌گران خرد در بازار ایجاد کرده‌اند تا آن‌ها نیز بتوانند مانند یک معامله‌گر حرفه‌ای در بازار رشد کنند. معامله‌گران از این طریق قادرند با چند برابر سرمایه خودشان وارد یک پوزیشن معاملاتی شوند. به بیان ساده، معاملات مارجین نوعی وام کوتاه‌مدت است که بروکر به تریدر می‌دهد.

تریدرها هنگام انجام پوزیشن معاملاتی می‌توانند از سرمایه شخصی خود و همچنین مبلغ وامی که از بروکر دریافت کرده‌اند، استفاده کنند. این امر باعث افزایش چشمگیر سودآوری آن‌ها خواهد شد. اما از سوی دیگر، در صورتی که روند بازار برخلاف تحلیل معامله‌گر تغییر کند، زیان بیشتری نیز به او تحمیل می‌شود. به همین دلیل می‌توان گفت استفاده از معاملات اهرمی همچون یک شمشیر دولبه عمل می‌کند.

معاملات مارجین چیست؟
معاملات مارجین نوعی وام کوتاه مدت است که بروکر به تریدر می دهد.

فری مارجین چیست و چه کاربردی دارد؟

به میزان موجودی که می‌توانید در حساب معاملاتی خود در بازار فارکس استفاده کنید، فری مارجین(Free margin) گفته می‌شود. این مقدار، موجودی در دسترس شما در حساب معاملاتی است که قبل از باز کردن پوزیشن جدید قابل استفاده است. اگر مقدار آن به صفر یا منفی برسد، بروکر یا پلتفرم معاملاتی اجازه باز کردن پوزیشن جدید را به تریدر نمی‌دهد و به احتمال زیاد، تریدر مارجین کال شده است.

فری مارجین چیست و چه کاربردی دارد؟
اگر مقدار مارجین به صفر یا منفی برسد، بروکر اجازه باز کردن پوزیشن جدید را به تریدر نمی دهد

برای درک بهتر مفهوم فری مارجین، به این مثال توجه کنید:
فرض کنید یک تریدر حساب معاملاتی با موجودی ۱۰,۰۰۰ دلاری دارد و یک پوزیشن معاملاتی جدید فعال کرده که مارجین استفاده‌شده در آن ۲,۰۰۰ دلار است. اگر این تریدر ۵۰۰ دلار سود کرده باشد، محاسبه اکوئیتی(Equity) یا همان ارزش کلی دارایی تریدر و فری مارجین به این صورت انجام می‌شود:

اکوئیتی = بالانس + سود
۱۰,۰۰۰ + ۵۰۰ = ۱۰,۵۰۰ دلار

فری مارجین = اکوئیتی مارجین استفاده‌شده
۱۰,۵۰۰ − ۲,۰۰۰ = ۸,۵۰۰ دلار

در این حالت، شما ۸,۵۰۰ دلار فری مارجین دارید که می‌توانید از آن برای باز کردن معاملات جدید استفاده کنید.

تریدرها با توجه به مقدار فری مارجین خود، می‌توانند از مارجین کال جلوگیری کنند. اگر فری مارجین شما کم شود، بهتر است که برخی از پوزیشن‌های معاملاتی خود را ببندید یا حساب معاملاتی خود را شارژ کنید.

تفاوت معاملات مارجین و فری مارجین

این دو مفهوم در بازار فارکس با یکدیگر ارتباط نزدیکی دارند، اما تفاوت‌هایی نیز بین آن‌ها وجود دارد. درک این تفاوت‌ها به معامله‌گران کمک می‌کند تا مدیریت ریسک بهتری در معاملات خود داشته باشند. در ادامه به تفاوت‌های مهم آن‌ها می‌پردازیم:

معاملات مارجینفری مارجین
برای باز کردن و نگهداری پوزیشن‌های معاملاتی استفاده می‌شود.نشان‌دهنده ظرفیت شما برای باز کردن معاملات جدید است.
نشان‌دهنده میزان تعهد شما در معاملات باز است.به شما کمک می‌کند تا مدیریت ریسک بهتری داشته باشید و از مارجین کال(Margin Call) جلوگیری کنید.
هرچه اهرم شما بیشتر باشد، مارجین کمتری برای باز کردن پوزیشن نیاز دارید.اگر فری مارجین شما صفر یا منفی شود، نمی‌توانید معامله جدیدی باز کنید.
هرچه مارجین استفاده‌شده بیشتر باشد، ریسک شما بالاتر می‌رود.هرچه فری مارجین بیشتر باشد، انعطاف‌پذیری بیشتری برای باز کردن معاملات جدید دارید.
اگر بازار برخلاف پیش‌بینی شما حرکت کند، ممکن است به سرعت به مارجین کال برسید.اگر فری مارجین کم باشد، ممکن است نتوانید معامله جدیدی باز کنید یا در معرض مارجین کال قرار بگیرید.

همان‌طور که اشاره شد، این دو مفهوم به‌صورت مستقیم با یکدیگر مرتبط هستند و معامله‌گران باید اطلاعات کاملی از هر دو داشته باشند.

مزایای معاملات مارجین

معاملات مارجین می‌تواند بسیار برای معامله‌گران سودمند باشد و مزایای زیادی برای آن‌ها به همراه دارد که در ادامه به برخی از این مزایا اشاره خواهیم کرد:

  • افزایش سود؛
  • انعطاف‌پذیری بیشتر؛
  • استفاده بهینه از سرمایه.

این موارد از مهم‌ترین مزایای معاملات مارجین در بازار فارکس هستند که معامله‌گران می‌توانند با استفاده از آن‌ها به بازدهی بیشتری دست پیدا کنند.

معایب معاملات مارجین

در کنار مزایای معاملات مارجین، این روش معاملاتی معایب خاص خود را دارد که معامله‌گران باید به آن‌ها توجه کنند. در ادامه به برخی از این معایب اشاره خواهیم کرد:

  • افزایش ریسک ضرر؛
  • نیاز به دانش و تجربه بالا؛
  • استرس و فشار روانی؛
  • وابستگی به اهرم.

این موارد، از مهم‌ترین معایب معاملات مارجین هستند که تریدرها باید قبل از استفاده از این روش، آن‌ها را در نظر بگیرند تا متحمل زیان‌های بیشتری نشوند.

معاملات مارجین این امکان را به تریدرها می‌دهد که با سرمایه بیشتری در بازار فارکس معامله کنند. همچنین برای باز کردن معاملات جدید، باید به فری مارجین توجه کنید تا دچار مارجین کال نشوید.

ریسک‌های مرتبط با معاملات مارجین

یکی از مهم‌ترین ریسک‌های مرتبط با معاملات مارجین، از دست دادن کل سرمایه است. این موضوع را احتمالا در بین دوستان تریدر خود مشاهده کرده‌اید. بسیاری از آن‌ها به دلیل طمع و استفاده بیش‌ازحد از اهرم‌های مالی، حساب‌های معاملاتی خود را از دست داده‌اند و عمده دلیل این اتفاق نیز عدم مدیریت سرمایه است.

مورد دیگری که می‌توان به آن اشاره کرد و بسیار در بازار دیده می‌شود، ریسک نوسانات بازار است. در مواقعی مانند انتشار اخبار مهم اقتصادی یا سیاسی، بازارهای مالی دچار نوسانات شدیدی می‌شوند. این نوسانات ممکن است باعث افزایش احتمال برخورد قیمت با حد ضرر شود. به همین دلیل بهتر است در این بازه‌های زمانی یا از انجام معامله خودداری کنید و یا حداقل از اهرم‌های بالا در معاملات استفاده نکنید.

بیشتربخوانید: روانشناسی ترید چیست؟

مدیریت مارجین برای کاهش خطرات

درک این نکته که بازارهای مالی بر پایه آمار و احتمالات بنا شده‌اند، می‌تواند به شما کمک کند که دیدی واقع‌بینانه‌تر نسبت به این بازار داشته باشید. اگر با دید غیرواقع‌بینانه وارد این بازار شوید، ریسک و زیان بیشتری را متحمل خواهید شد. بنابراین، اولین قدم این است که قبل از ورود به بازار واقعی، در حساب‌های دمو معاملات خود را انجام دهید. این کار به شما کمک می‌کند تا با مفهوم معاملات مارجین و سازوکار بازار فارکس بیشتر آشنا شوید.

بعد از تسلط بر استراتژی معاملاتی خود، وارد بازار شوید و در حین معاملات، استفاده منطقی از اهرم‌های مالی داشته باشید. به خاطر داشته باشید که هرچه میزان اهرم بالاتر باشد، ریسک از دست دادن سرمایه نیز بیشتر خواهد شد.

مدیریت مارجین برای کاهش خطرات
قبل از ورود به بازار واقعی، در حساب های دمو معاملات خود را انجام دهید.

تعیین حد ضرر و حد سود یکی دیگر از موارد بسیار مهم است که باید در معاملات خود رعایت کنید. این کار می‌تواند خطرات ناشی از نوسانات بازار را به حداقل برساند. همچنین، حتما از یک مدیریت سرمایه مناسب استفاده کنید و در پوزیشن‌های پرریسک، بیش از ۱ درصد از کل سرمایه خود را در معرض خطر قرار ندهید.

بررسی اخبار و رویدادهای مهم بازار نیز ابزار موثری برای کاهش خطرات است. با رعایت این اصول و نکاتی که بیان شد، می‌توانید ریسک معاملات خود را به میزان قابل توجهی مدیریت کنید.

آنچه در مقاله معاملات مارجین و فری مارجین خواندیم:

در این مقاله، با مفهوم معاملات مارجین آشنا شدیم که به معامله‌گران امکان می‌دهد از بروکرها وامی دریافت کرده و با سرمایه بیشتری معامله کنند. همچنین مفهوم فری مارجین را بررسی کردیم که نشان‌دهنده مقدار موجودی قابل استفاده در حساب معاملاتی است.

بیان شد که مدیریت فری مارجین می‌تواند از مارجین کال جلوگیری کند. همچنین توضیح دادیم که این دو مفهوم ارتباط نزدیکی با یکدیگر دارند، اما تفاوت‌های کوچکی نیز میان آن‌ها وجود دارد. همچنین هشدار دادیم که طمع در استفاده از اهرم‌های مالی می‌تواند باعث از دست رفتن کل سرمایه شما شود. به همین دلیل، توجه به این نکته در معاملات اهرم‌دار بسیار اهمیت دارد.

سوالات متداول

آیا معاملات مارجین به شما این امکان را می‌دهد که با سرمایه بیشتر در بازار فارکس معامله کنید؟

بله، معاملات مارجین به شما اجازه می‌دهد که با استفاده از اعتبار و وام از بروکر، با سرمایه بیشتری در بازار فارکس فعالیت کنید.

آیا فری مارجین نشان‌دهنده مقدار موجودی قابل استفاده در حساب معاملاتی است؟

بله، فری مارجین نشان‌دهنده موجودی است که می‌توانید برای باز کردن معاملات جدید در حساب خود از آن استفاده کنید.

آیا اگر فری مارجین شما به صفر یا منفی برسد، قادر به باز کردن پوزیشن جدید خواهید بود؟

خیر، اگر فری مارجین شما به صفر یا منفی برسد، نمی‌توانید معامله جدیدی باز کنید.

تریدرهای حرفه‌ای، هرگز بیخیال هزینه‌های کوچک نمی‌شوند.

هزینه‌های کوچک در طول زمان، تبدیل به مشکلات بزرگ معامله‌گران می‌شوند.

نویسنده:

حسین حیدری

نویسنده:

حسین حیدری

من حسین حیدری هستم، فعالیت در بازار های مالی را از سال 1397 که تازه با بازار بورس آشنا شده بودم، شروع کردم. در اوایل کار روی تحلیل تکنیکال کلاسیک جان مورفی کار کردم و حدود یکسال بعد با بازار فارکس آشنا شدم و به دلیل اینکه فارکس یک بازار دوطرفه است و حجم پول بالایی در این بازار وجود دارد، بیشتر علاقه مند به این بازار شدم و از 1398 فعالیت در بازار فارکس شروع کردم که در حین فعالیت با کلی سبک ها آشنا شدم و باهاشون کار کردم؛ مانند پرایس اکشن کلاسیک، ict، rtm و… . بعد از دوسال آموزش دیدن سبک ها حالا با ترکیبشون تونستم برای خودم پلن معاملاتی بنویسم و تاکنون بیش از 10 دانشجو را آموزش دادم.
اشتراک در
اطلاع از
guest
0 نظرات
بازخورد (Feedback) های اینلاین
مشاهده همه دیدگاه ها

کمیسیون معاملاتت رو پس بگیر!!!

کافیه درخواست بدی:

ثبت شماره

"*"فیلدهای ضروری را نشان می دهد